10月21日，中国人民银行授权全国银行间同业拆借中心公布，2024年10月21日贷款市场报价利率（LPR）为：1年期LPR为3.10%（前值是3.35%），5年期以上LPR为3.60%（前值是3.85%），均较此前下降0.25个百分点。这是今年以来LPR第三次下降，也是降幅最大的一次。
这是人民银行年内第三次下调5年期以上LPR，随着LPR下调，与LPR紧密相连的各项贷款利率也将迎来新一波调整。比如企业融资、居民存量房贷和新增房贷等利率都将下降，进而降低企业的融资成本，减轻个人的还款压力，进而激发实体经济融资需求，促消费、扩投资，提振经济增长动能，带动物价水平温和回升，而且有助于促进房地产市场止跌回稳，能够为顺利完成全年经济社会发展目标任务提供重要支撑。
以一个典型的100万元、期限30年的按揭贷款为例，我们可以观察到利率变动对贷款人的还款压力有着显著影响。当5年期以上的LPR下调25个基点时，对于采用每月等额本息还款方式的贷款者而言，他们将享受到实质性的减负。
具体来说，这次利率调整使得每月的还款金额大约减少了130元。这意味着在整个30年的贷款期限内，总还款额将减少约5万元，这对于大多数家庭来说是一笔可观的节省。
以去年底的4.2%的存量房贷利率为参照，一个贷款本金为100万元、期限为30年的贷款，按照等额本息的方式计算，原本每月的还款额大约在4890元左右，而30年的总本息支出预计将达到约176万元。
然而，随着LPR的下调，10月25日后的每月还款额将减少到约4518元，即每月减少支出约370元，总支出在30年内大约可以减少到162万元。
进一步观察明年1月1日后的利率变动，LPR的下调影响更为明显。那时，每月的还款额将进一步减少到约4379元。这意味着与今年年初相比，每月的支出将减少约510元，而总还款额在30年的期限内将减少近20万元。
这样的调整对于广大贷款人来说无疑是一个好消息。它不仅减轻了每月的还款压力，还有效地减少了整个贷款周期内的总支出。这对于家庭财务规划、提高生活品质以及应对未来经济不确定性都具有积极意义。
未来LPR走势分析
· 政策效果观察期：由于9月政策利率下调幅度较大，四季度将进入政策效果观察期，继续降息的可能性较小。
· 银行净息差考虑：当前银行净息差处在历史低位，这可能会制约报价行压缩LPR报价加点的动力。
· 重点方向：四季度的重点将是在10月LPR报价下调后，引导企业和居民贷款利率、特别是新发放居民房贷利率较大幅度下行。
· 明年LPR报价：着眼于促进房地产市场止跌回稳，提振经济增长动能，带动物价水平温和回升，明年LPR报价或还有一定下调空间。
